Вчера стало известно о новой покупке богатейшего украинца. Ринат Ахметов через кипрскую компанию SCM Holdings Limited купил виллу во Франции. Сделка оценивается в 200 млн евро. В то же время его металлургический бизнес, который составляет основу группы СКМ, испытывает серьезные сложности. В ноябре Группа Метинвест заявила об оптимизации деятельности в связи с кризисными явлениями в отрасли. Действительно ли металлургия Украины находится в непростой ситуации?
По данным Тимофея Милованова, министра экономики Украины, за 11 месяцев 2019 года украинские металлурги недополучили приблизительно $1,2 млрд. Из них $900 млн — это потери от снижения цен на мировых рынках. Еще $300 млн — потери от укрепления курса гривны. С учетом затрат на импортное сырье и материалы, эти потери оказались несколько меньше. Но все равно негативно повлияли на работу металлургов Украины.
В 2019 году по данным ОП «Укрметаллургпром» украинские металлургические предприятия произвели чуть более 20 млн тонн чугуна (-2,6% год к году) и 20,85 млн тонн стали (-1,2%). Это худший показатель с момента обретения Украиной независимости. Однако в нем есть нюанс.
Последний раз подобные показатели украинская металлургия демонстрировала 1995−1996 гг. В разгар кризиса 1990-х метпредприятия производили чуть более 22 млн тонн стали в год. Но тогда было гораздо больше заводов и комбинатов, которые плавили сталь и чугун. На сегодняшний день часть из них ликвидированы, еще часть остались на оккупированной части Донбасса. Их показатели не учитываются в украинской статистике. Хотя по данным агентства Металл Эксперт, вместе с их учетом украинская металлургия увеличила бы выплавку стали почти на 5% год к году — до 24,2 млн тонн.
НВ Бизнес разбирался почему произошел спад в прошлом году, что ожидать в 2020 году и что оказывает решающее влияние на украинских металлургов.
В первую очередь, нас интересуют предприятия, расположенные на контролируемой правительством части Украины. Здесь производство сократилось. Более того, текущие показатели на 10% хуже результатов 25-летней давности. По данным министра экономики Украины Тимофея Милованова из-за
Что повлияло на такие скромные результаты?
«Показатели работы металлургической промышленности Украины формируются ситуацией на внутреннем рынке и конъюнктурой экспортных рынков. Они обуславливают, соответственно, 30% и 70% производства стали в стране», — напоминает Александр Сирик, СЕО Metals Consulting Int. (MCI, Германия).
В Укрметаллургпроме называют такие основные причины падения производства:
«Снижение отечественного металлургического производства наблюдается во всех сегментах», — сетует Александр Каленков, президент Укрметаллургпрома. Он уточняет, что с середины 2019 г. практически все метпредприятия работают в убыток.
Схожее мнение высказали в агентстве Металл Эксперт, напомнив о падении объемов потребления и цен на мировом рынке. «С середины III квартала эффективность экспорта полуфабрикатов для украинских заводов оказалась под вопросом, а для некоторых игроков — Днепровский МЗ (ДМЗ, Днепр) — реализация стала убыточной», — рассказывает Инна Шевченко, ведущий обозреватель Металл Эксперт. Как сообщал НВ Бизнес, прошлой осенью ДМЗ полностью остановил выплавку стали и чугуна.
Падение производства и экспорта полуфабрикатов, по оценкам Металл Эксперт, в 2019 году составило 6% (без учета предприятий на неподконтрольной территории). «С вводом собственных сталеплавильных мощностей в потребляющих регионах (например, в Алжире) потребность в импортной заготовке сократилась. Кроме того, поддержка со стороны турецкого рынка поставщикам также была недостаточной, поскольку перекатчикам достаточно длительный период было выгоднее закупать лом», — приводит примеры Инна Шевченко. Практически такой же спад отмечается по сортовому и плоскому прокату.
Накануне нового года Днепровский МК (Каменское, входит в корпорацию ИСД) заявил о возобновлении работы тремя доменными печами после продолжительного простоя части оборудования. Это было воспринято как сигнал восстановления в металлургии. Но опрошенные эксперты очень осторожно оценивают это событие.
«Днепровский МЗ продолжает простаивать, Электросталь (Курахово) работает неритмично. Но если говорить о причинах увеличения загрузки доменных и сталеплавильных мощностей, к примеру Днепровского МК, то оно стало возможным благодаря восстановлению спроса и цен на полуфабрикаты после того, как объемы экспорта из СНГ в конце прошлого года заметно упали и образовался локальный дефицит», — поясняет Инна Шевченко ситуацию в сегменте длинномерного проката и квадратной заготовки. Она предупреждает, что сейчас ситуация с экспортом на грани разворота. После пополнения складских запасов у потребителей и падения спроса, поставщики уже вынуждены идти на ценовые уступки.
Немного лучше ситуация с загрузкой листопрокатных мощностей, но и там роль играет сокращение производства и отгрузок с предприятий СНГ из-за ремонтов. «Но когда комбинаты восстановят загрузку и объем предложении увеличится, не исключено, что цены также начнут двигаться вниз», — предупреждает ведущий обозреватель Металл Эксперт.
В Укрметаллургпроме также считают, что говорить о стабилизации не приходится. «Если сравнивать завершающие три месяца 2019 г. с соответствующими месяцами 2018 г., четко прослеживается тенденция к дальнейшему, причем, существенному, снижению производства (порядка 18…20%)», — акцентирует президент объединения.
«Изменение одного из наиболее показательных бенчмарков для Группы — цены на горячекатаный рулон (базис поставки FOB Черное Море) — составило порядка $100. Таким образом, средняя цена горячекатаного рулона снизилась с $550 в 2018 году до $460 в 2019 году», — сообщили НВ Бизнес в пресс-службе Группы Метинвест.
Согласно информации Метинвеста, цена на чугун в 2019 году снизилась на $50 (с $397 в 2018 до $346 в 2019 году, на условиях CIF США), цена на квадратную заготовку снизилась на $80 (c $488 до $408, на условиях FOB Черное море), цена на слябы также снизилась на $90 c ($512$ до $422, на условиях FOB Черное море).
Согласно исследованию GMK center, в прошлом году среднегодовые цены на металлопрокат упали на 18% по отношению к рекордному, с точки зрения конъюнктуры, 2018 году.
В ГП Укрпромнешэкспертиза (УПЭ) подтверждают снижение цен на металлопрокат. «В 2020 году мы прогнозируем продолжение этого тренда», — сказал в декабре прошлого года Владимир Власюк, директор УПЭ, выступая на одном из отраслевых круглых столов. Он назвал основные причины такого сценария:
В Укрметаллургпроме поддерживают пессимистические ожидания на 2020 год. Здесь уверены, что ценовое давление на мировом рынке стали будет не только сохраняться, но и усиливаться. «Так что, если в начале 2020 г. цены на некоторые категории металлопроката несколько повысятся, буквально через пару-тройку месяцев они вновь пойдут вниз», — прогнозирует Александр Каленков.
Прогнозировать цены в годовой перспективе сложно. Ведь помимо рыночных факторов, на них все сильнее влияет геополитика. Но даже если отношения между ведущими экономиками мира будут стабильны, то предпосылок для роста потребления и цен в ключевых регионах сбыта украинского проката немного.
«Некоторый импульс может стать ожидаемый рост потребления проката в странах Дальнего Востока и Азии, но логистический фактор и наличие более доступной альтернативы в виде проката из РФ будет препятствовать значительному росту поставок из Украины в этом направлении», — говорит Инна Шевченко.
Смогут ли украинские металлурги в 2020 году увеличить производство чугуна, стали и проката? В промышленных бизнес-группах не дают публичных прогнозов о финансовых и производственных результатах. Из крупных предприятий лишь на меткомбинате Запорожсталь (Запорожье) заявили о намерениях сохранить объемы выпуска продукции на уровне прошлого года.
В Укрметаллургпроме не ожидают заметного улучшения ситуации в целом по отрасли.
В GMK Center прогнозируют, что в зависимости от ценовой ситуации на ключевых для Украины рынков, выплавка стали в 2020 году составит от 20,5 до 21,6 млн тонн. То есть останется практически на уровне 2019 года.
«Все будет зависеть от состояния потребляющих отраслей и уровня конкуренции на мировом рынке. Сегодня ослабло давление со стороны Китая, но есть факт развития собственных сталеплавильных мощностей в регионе MENA, одном из ключевых рынков сбыта для украинских производителей, что может сократить потребность и в покупной заготовке, и в готовом прокате», — рассказывает НВ Бизнес Инна Шевченко из Металл Эксперт.
А вот Александр Сирик из MCI говорит, что ситуация на экспортных рынках, возможно, улучшится, несмотря на ожидаемое замедление прогнозируемых темпов прироста ВВП и мирового потребления стали в 2020 г. до 1.7% (в эквиваленте готового проката).
«Почему так? В 4 квартале 2019 г. да и на протяжении всего года игроки рынка жили в кризисе или его ожидании. Объемы предложения заблаговременно снижены, склады не заполнены. Поэтому, даже небольшие всплески спроса положительно отражаются на конъюнктуре рынка (как в объемах, так и в ценах)», — поясняет Александр Сирик, уточняя, что на фоне падения объемов в 2018—2019 гг., это будет хоть и небольшое, но улучшение. По его данным, в Европе спрос может вырасти приблизительно на 1%; на Ближнем Востоке ожидается, как минимум, сохранение объемов; в Африке и странах СНГ прирост потребления стали может превысить 2%.